半导体板块强势崛起,多只个股股价创新高,行业复苏迹象明显

aixo 2024-07-20 14:48:00
存储 2024-07-20 14:48:00

今年A股一直在弱市中蹒跚前行,可有一个板块却走得颇为强势,它就是半导体板块。

半导体板块指数()自2月2日创下新低1483点以来,截至本周五,已涨至2076点,不到半年时间涨幅高达40%。

特别是这两周,短短10个交易日,半导体板块指数涨幅已达11%;该板块总市值约为3万亿元,占沪深总市值73万亿元的比重约为3%,但两周内成交却已占到两市总成交的9%。

半导体板块已有多只个股股价创历史新高或近一两年内新高,如北方华创、韦尔股份、寒武纪、恒玄科技、上海贝岭、乐鑫科技等。

行业信息显示,在人工智能浪潮的影响下,全球半导体行业强势复苏。

美国半导体产业协会(SIA)公布的全球半导体市场数据显示,得益于生成式 AI应用的蓬勃发展,今年5月,全球半导体销售额达491亿美元,比2023年5月的412亿美元大增19.3%。

数据还显示,5月中国半导体行业销售额为149亿美元,同比增长24.25%,连续7个月实现增长,1月以来增幅均在20%以上,增速保持全球领先。

A股目前有175家半导体上市公司,有41家已披露半年报业绩预告,其中22家预增,13家扭亏或减亏,1家持平,预喜公司比例高达88%。相比之下,目前已披露业绩预告的一千六百三十多家上市公司,预喜比例约在50%。

科创板共有16家半导体公司发布了业绩预告,全部预增或扭亏。澜起科技预计上半年盈利5.83亿元至6.23亿元,比上年同期增长613%至661%;华海清科预计上半年盈利4.25亿元至4.45亿元,同比增长14%至19%;南芯科技预计上半年盈利2.02亿元,同比增长110%;恒玄科技预告上半年盈利1.48亿元,同比增长200%,该公司今年一季度仅盈利2760万元;普冉股份扭亏为盈,预告盈利1.28亿元;等等。截至目前,科创板披露业绩预告的共有58家公司,预喜比例超过90%,很大一部分归功于半导体行业,这也是科创50指数本周涨幅高达4.33%的重要原因。

主板和创业板也有多家半导体龙头公司业绩报喜:如沪市主板的韦尔股份预告上半年盈利13亿元至14亿元,同比增长754%至819%;深市主板的北方华创预告上半年盈利25.7亿元至29.6亿元,同比增长43%至64%,该公司历年最高年盈利为39亿元;雅克科技预告上半年盈利5.12亿元至5.8亿元,该公司历年最高年盈利不足6亿元;创业板的长川科技预告上半年盈利2亿元至2.3亿元,同比增幅高达877%至1033%。所有这些公司均取得了“股价与业绩齐飞”的喜人景象。

半导体行业强劲复苏,并不意味着普降“甘霖”,所有半导体公司均能分得一杯羹。笔者发现,市值100亿元以上的公司大多受行业复苏的利好较多,反之一些20亿元至30亿元市值的小公司依然困难重重。

日前,台积电(TSM.US)举办第二季度业绩说明会时明确表示,预计全球半导体市场今年可增长10%,“但只会聚焦最尖端的市场,做领先的产品”。

自去年四季度以来,半导体产品价格从底部反弹虽已上涨了大半年,但业内预计,人工智能产业发展为半导体产业带来了强大的增长潜力,2024全球半导体设备销售额将创历史新高,2025年仍将继续增长。

基于此,A股的半导体板块仍值得关注,该板块毕竟是跌幅最深的板块之一。2023年年报显示,A股170余家半导体公司业绩下降47%;到了2024年一季度,业绩下降已收窄至3.85%。

半导体行业是典型的周期性行业,周期长度一般在4年左右,上行周期通常为2年至3年,下行周期通常为1年至1.5年。在经历了2022年、2023年主动去库存以后,目前上行周期还不到一年。加之中国是全球最大的半导体市场,占全球消费量的近半壁江山,尽管在高端产品上仍受制于人,但随着全球半导体行业的强劲复苏,未来业绩改善值得期待。